765 + 345kV 변압기 286m$ 공급계약이네요.
2H26의 경우 상반기 대비 깐깐한 수주전략를 가져갈 것으로 예상되었는데, 그 와중에도 765kV에 대한 톤은 괜찮은 상황입니다.
눈에 띄는 점은 납기가 짧네요. 이미 3년 이상의 리드타임을 가지고 있지만 27년 램프업 예정인 창원 HVAC / HVDC 변압기 공장의 활용 방향에 따라 28~29년 실적에도 업사이드가 남아있다고 봅니다.
+ 업데이트
- 생산성 향상 / 증설 등 영향으로 제한적으로나마 28년 슬롯이 열려있는 것으로 보임. 추정치에 여전히 변동성 있음
- 하이퍼스케일러에서 765kV급 전력기기를 직발주했다는 건 의미가 크다고 봄. 하이퍼스케일러가 직접 Backbone급 전력망 투자에 관여한다는 게 현실화되기 때문
- 하이퍼스케일러의 Backbone망 투자는 BTM / 유틸의 경계선이 지워짐과 동시에 초고압 전력기기 수요를 더욱 의심할 수 없게 만들어주는 긍정적 변화라고 생각.