1. 머스크가 말한 핵심
- 앞으로 5년간 필요한 메모리 대비 신규 팹은 극히 일부에 불과
- 미국에는 현재 대량 생산 가능한 고성능 메모리 팹이 없음
- Micron의 팹도 양산까지는 2028~30년경으로 언급
2. 시장이 봐야 할 건 AI 컴퓨터
- AI 인프라에서 필요한 건 GPU보다 [로직 + 메모리 + 패키징]의 결합체
- 진짜 병목은 GPU를 꽂을 수 있는 HBM, DRAM, NAND, 패키징
- 그래서 $MU, $DRAM, $SNDK, $TSM이 더욱 중요해짐