장기 금리 최고치 경신에 3대 지수 소폭 하락, 유가 급락·AI 인프라 기대는 지속
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► 핵심 요약
금일 미국 3대 지수는 하락 마감 (다우 -0.26%, S&P500 -0.17%, 나스닥 -0.09%)
미 10년물이 장중 5.293%로 2007년 이후, 30년물은 5.621%로 2002년 이후 최고를 찍으며 지수 하방 압력
중동 원유 수출 회복 기대로 WTI -3.95%, 브렌트 -9.13% 급락했으나 국채 금리는 되레 상승
앤트로픽 IPO 서류의 5,180억달러 AI 인프라 투자 약정에 반도체 장비주 급등 (AMAT +5.19%, KLA +3.89%)
메타 +3.24%(소상공인용 Muse 확대) vs 애플 -2.66%(AI 에이전트發 생태계 우려)로 빅테크 차별화
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► 국장 영향
KOSPI200 야간선물 +0.95%, 원/달러 1,353.00원(-0.51%), MSCI 한국지수 +1.90%, 필라델피아 반도체 +1.32%로 반도체 중심의 우호적 출발 가능성
다만 미 10년물 5.25%대 고금리 부담이 이어져 외국인 대형주 매수 상단은 제한될 여지
미국 반도체 장비주(AMAT·KLA·램리서치) 동반 강세는 국내 반도체 소부장·전공정 장비주에 우호적, 메모리 강세(마이크론·SK하이닉스 ADR +2.62%)는 삼성전자·SK하이닉스에 우호적
블룸에너지 +10.80%·GE버노바 SMR 건설 승인은 국내 전력기기·원전주 심리에 우호적, 유가 급락은 정유주에 부담·항공 등에 우호적
체크: 이번 주 후반 마이크론 실적·미 8월 PCE·한국 9월 수출, 트럼프-빅테크 CEO 회동 결과
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► 주요 지수 종합
다우존스: 51,349.92 (-0.26%)
S&P 500: 7,670.84 (-0.17%)
Nasdaq: 26,797.54 (-0.09%)
KOSPI200 야간선물 (+0.95%)
DRAM ETF (+2.66%)
미국 10년물: 5.2550 (+0.02%)
미국 30년물: 5.5940 (+0.03%)
원/달러: 1,353.00원 (-0.51%)
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► 경제지표
1. (9월 CB 소비자신뢰지수 / 81.9)
9월 미국 컨퍼런스보드 소비자신뢰지수 81.9로 전월 88.6·예상 89.2를 크게 밑돌며 12년여 만의 최저
1년 기대인플레이션은 5.8%에서 6.1%로 상승해 물가 경계는 오히려 강화된 상황
2. (8월 JOLTS 구인건수 / 707.9만 건)
8월 구인건수가 733.5만에서 707.9만으로 감소해 예상 하회
다만 채용은 소폭 증가해 경기 침체보다는 저고용·저해고 국면이 지속되는 해석
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► 매크로
1. 미 장기 금리, 유가·지표 부진에도 최고치 경신
10년물이 장중 5.293%로 2007년 이후, 30년물은 5.621%로 2002년 이후 최고 수준까지 상승
재정적자·회사채 발행 증가·일본계 수요 약화에 연준 매파 경계까지 겹친 구조적 상승
장 후반 윌리엄스 뉴욕 연은 총재의 덜 매파적 발언에 단기 금리가 하락 전환하며 지수 낙폭 축소
2. 국제유가 급락 — 중동 원유 수출 회복
사우디 동서 송유관 재가동·얀부항 선적 증가로 9월 중동 수출이 하루 1,633만 배럴까지 회복
미국 전략비축유 방출 소식까지 더해지며 WTI -3.95%, 브렌트 -9.13% 급락으로 인플레·금리 부담 일부 완화
3. 앤트로픽 IPO 투자설명서, 5,180억달러 AI 인프라 약정 공개
향후 10년간 최소 5,180억달러 규모의 AI 컴퓨팅·인프라 지출 약정이 확인되며 반도체 장비·광통신주 급등
다만 하이퍼스케일러 자본지출·회사채 공급 증가 우려로 장기 금리를 끌어올리는 요인으로도 작용
4. 트럼프-빅테크 CEO 회동, "AI 가속" 기조
백악관에서 엔비디아·메타·구글·앤트로픽 등 CEO와 회동, AI 규제 억제·미국 주도권 유지 발언
"이란 전쟁 곧 종료" 발언까지 더해지며 장 후반 위험선호 개선에 기여
5. UBS, 증시 추가 상승 대비 전략 제시
증시 추가 상승 가능성을 고려한 전략이 필요하며, 변동성을 견딜 수 있다면 채권도 기회로 볼 구간이라는 시각
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► 원자재
(9/29 현지 정산가 기준, 이후 실시간 변동)
1. 금, 은 가격
금 $4,215.00 (+1.12%), 은 $61.845 (+1.02%)
2. 유가
WTI: $88.94 (-3.95%), 브렌트유: $95.67 (-9.13%)
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► 주요 테마
[반도체]
1. AMAT (+5.19%)
앤트로픽의 대규모 AI 인프라 투자계획 공개에 반도체 장비주 일제히 강세
램리서치 +2.99%, KLA +3.89%, ASML +3.56%, ARM +3.65% 등 동반 급등
2. 루멘텀 (+5.66%)
GF증권이 엔비디아의 공동패키지광학(CPO) 확대 속도가 예상보다 빠르다고 긍정 평가
전일 씨티의 목표가 상향 효과까지 이어지며 코닝 +4.70% 등 광통신주 동반 상승
3. 마이크론 (+1.05%)
실적 발표를 앞두고 메모리 가격 상승 기대가 재부각되며 상승
SK하이닉스 ADR은 +2.62%로 전일 급락 이후 강한 반발매수 유입
[빅테크]
1. 오라클 (+3.91%)
OpenAI 연환산 매출이 700억달러에 근접하고 기업 매출이 7월 이후 두 배 이상 증가했다는 보도
약 3,000억달러 규모 클라우드 계약 이행 능력 우려가 완화되며 강세
2. 메타 (+3.24%)
AI 에이전트 Muse를 소상공인 시장으로 확대하고 결제·생산성 연동, 구독 기능을 추가
AI 투자 수익화 기대가 부각되며 빅테크 중 상대적 강세
3. 애플 (-2.66%)
BofA가 메타 Muse 같은 AI 에이전트가 앱 검색·추천·커머스 중간단계를 우회해 애플 생태계 수익구조를 약화시킬 수 있다고 지적하며 하락
[전력·원자력]
1. 블룸에너지 (+10.80%)
제프리스가 쥬피터 프로젝트 마찰에도 수요는 건재하다며 목표주가를 229에서 264달러로 상향
전일 RBC의 시장수익률 상회 재확인과 맞물려 관련 우려 완화에 급등
2. GE버노바 (+1.34%)
히타치 BWRX-300 소형모듈원자로(SMR) 건설 승인 소식에 상승
컨스텔레이션 +1.59%, 비스트라 +2.04% 등 전력망 기업도 강세
[기타]
1. 테슬라 (-1.29%)
차세대 로드스터 공개 행사를 10월 15일로 연기하며 3분기 인도 실적 부담이 부각
장기 금리 상승 부담과 자율주행(FSD) 유럽 승인 지연 우려도 겹치며 하락
2. 샤오펑 (-4.82%)
JP모건이 중국 자동차 부문에 신중한 접근과 하반기 판매 위축을 이유로 투자의견을 중립으로, 목표가를 24에서 11.5달러로 하향
니오 -5.29%, 리오토 -4.10% 등 중국 전기차주 동반 급락