-코스피 -1.27%, 코스닥 -0.55%
-글로벌리 시중 금리 우려가 부각되며 하방 압력 강화. 특히 미국 10년물 5.25%, 일본 10년물 3.09%로 비단 특정 국가가 아닌 전세계적으로 금리 상승
-미국 PBS 포지션 리포트에 따르면 최근 CTA채권, 나스닥 헤지펀드 선물, 기타 개별 주식 등에 대한 숏포지션이 극단적으로 쏠려있는 것으로 확인
-전일 오픈AI의 GPT-6.1 Astra가 내부 안정성 테스트 이슈로 출시를 취소하며 AI투자 속도 조절론 재부각. 이에 전일 미국 테크는 슬로우했지만, 오늘 국장에서는 디커플링되는 모습
-테크를 제외한 대부분의 섹터 약세
[반도체]
-전자 -0.19%, 닉스 -1.47%. 전일 GPT-6.1 Astra의 출시 취소 소식에 미국 테크가 슬로우했던 점에 영향
-MSCI 배당 안내에 삼성전자 보통주의 세전 배당 반영액은 주당 4,198.8원으로 나옴. 주당 예상 배당금으로는 4,568원을 별도로 제시
-한편, 환율 하락 영향으로 전자, 닉스 3Q 눈높이는 지속적으로 낮아지는 중
> 삼성전자: 3Q OP 컨센 3개월 기준 110조 -> 1개월 기준 105조
> SK하이닉스: 3Q OP 3개월 기준 78조 -> 1개월 기준 74조
-다만, 환율 영향에 따른 실적 노이즈는 이미 시장에서 공유된 상태. 핵심은 4Q HBM4 포션 확대에 따른 실적 기여로 이동
-HBM용 디램 웨이퍼가 전체 디램 웨이퍼에서 차지하는 비중이 늘어나는 것 대비 HBM이 전체 디램 출하 비트에서 차지하는 비중이 늘어나는 게 더 적음. 단순히 증설만한다고해서 HBM 공급이 드라마틱하게 늘 수 없는 구조
[소부장]
-전반적으로 소부장 종목들 상승세. 새로운 내용이 있다기보다는 최근 소부장 강세가 후공정단에서 전체적으로 퍼지는 것으로 추정
1) 피에스케이홀딩스 (+5.51%): 루빈에 HBM4 8단을 12단과 함께 적용하는 것을 검토하고 있다는 소식(기존에는 12단만) 에 되려 CoWoS 처리량이 늘면서 리플로우 장비 수혜라는 로직 존재
-8단은 12단 대비 동일 디램 다이에서 생산 가능한 큐브 수가 증가하며 필요한 베이스다이와 조립, 검사 물량도 함께 증가. 이에 따라 CoWoS 처리량 더욱 늘어날 것
-특히 투경인데도 불구하고 신고가
2) DB하이텍 (+9.44%): 올해 3월, 7월 가격 인상 효과가 하반기에 본격 반영 전망. 추가로 올해 말에 한차례 가격 인상 가능성도 있음.
-27년 컨센 매출액 1.8조원, 영업이익 5,525억원, 당기순이익 4,930억
3) 삼성전기 (+1.53%): 전일 6.8조원 규모 ABF기판 신규 시설 투자를 공시 (세종 4.3조, 베트남 2.5조) 하며 MLCC 생산 능력 연간 20~25% 추가 확대 전망. 투자금의 상당 비중이 고객사 선수금 기반인 것으로 추정. 다만 이와 별개로 주가는 계속 무거움
4) 샘씨엔에스 (+7.12%): 4Q26부터 테크노프로브쪽으로 HBM향 물량 들어가는거 외에도 추가 고객사쪽으로 내년에 물량 확대가 될 수 있다는 소식에 신고가
[바이오]
-글로벌리 시중 금리 인상에 취약한 모습. 그나마 24일 FDA 품목허가 이슈가 있었던 HLB제약 (+24.53%) 정도만 견조한 모습
-뷰노 (+24.34%): 전일 궈룬 (중국 의료 전문기업)과 뷰모 메드-딥카스 (AI기반 심정지 예측 의료기기)의 하이난성 독점 판매 계약을 체결하며 3거래일 연속 상승
-다만 그외 알테오젠 (-0.20%), 에이비엘바이오 (-2.99%), 리가켐바이오 (-0.75%), 에이프릴바이오 (-1.23%) 등은 많이 슬로우한 모습
[전력기기]
-가온전선 (+3.33%): LS CUS가 미국에서 가공선 생산설비 투자를 추진하며 기존 배전 중심에서 송전까지 뻗어나가는 모습
> 중전압, 고전압 케이블 생산라인을 증설 중인 가운데, 올해 가공선 설비를 새로 구축
-다만 HD현대일렉트릭 (-3.17%), 효성중공업 (-0.18%), LS ELECTRIC (-0.98%) 등 주요 변압기사들은 계속해서 시장에서 소외됨. 27년 기준 밸류는 20배, 22배, 40배로 현일렉, 효중은 밸류 매력도 부각