상승 이유
SkyAI가 보통주와 일부 워런트의 최대 95%를 주식/워런트 모두 $3 현금에 공개매수하겠다고 관련 뉴스를 냈고 세부사안은 아래와 같습니다.
- 최대 집행금액: 약 $201M
- 공개매수 시작 예정: 10월 15일
- 진행 기간: 약 10영업일
약 100만 SOL을 매도했고, 현재도 약 100만 SOL을 보유 중입니다.
그러면 mNAV를 계산해봐야겠죠?
현재 추정 순자산은 약 $220~231M수준입니다. (판매 솔라나 + 기존 자산)
- 기본주식 기준 mNAV: 0.47~0.55배
- 공개매수 대상 워런트까지 반영: 0.68~0.79배
- 현실적인 추정치: 약 0.7배 전후
- 공개매수가 $3에서 성사시 희석 기준 mNAV는 0.9~1.0배
생각해볼 리스크
1. 아직 SEC Schedule TO가 제출되지 않음
2. 발표문상 공개매수가 시작되지 않을 가능성도 존재
3. 각 증권 종류별 최소 50% 참여 필요
4. 공개매수 기간 내내 SOL 종가 $100 초과 조건
5. 신청 물량이 많으면 비례배분
참고로 개명전 이름이 STSS라고 샤프테크놀로지로 많은 이들을 울렸어요.