개인적으로 진짜 게임은 내일부터라고 생각되는 몇가지 포인트를 개진해봅니다. 진짜 조심해야 하는 시기가 될 것으로 예상됩니다.
1. 신용잔고의 증가
- 2021년 빚투 시절 : 25조 6500억원 수준 (코로나 시절)
- 2026년 : 32조 8000억원 (+30% 수준 증가)
실제 개미들은 코로나 시절대비 더 큰 상승을 바라보면서 신용잔고를 키워가며 빚투를 진행하기 시작했습니다. 금일 코스피/코스닥이 약 10% 가량 하락을 하면서, 큰 낙폭을 보였는데 이로서 고점에 매수한 개미들의 위험성을 키우고 있습니다.
사실상 신용잔고는 역사상 고점을 이미 넘은 상태입니다.
2. 테마주/코스닥에 집중되는 돈의 흐름
사실상 중요한건 돈의 흐름이고, 특정 종목에 돈이 집중되고 있는 흐름이 가장 큰 문제입니다. 결국 이번 신용잔고에서 담보비율의 한계치에 벌써 도달했다는 점이 고무적인데요
- AI / 반도체 섹터(삼성전자, 하이닉스는 제외) : 10%+-
- 로봇/자동화 시스템 : 10%+-
- 중소형 2차전지 : 11%+-
- 바이오 : 13%+-
삼성전자, 하이닉스는 상대적으로 신용잔고가 낮은 편이라 비교적 안전하다 하더라도(심지어 그 안전한 종목들이 10% 이상 빠지는 사례가 나왔습니다) 나머지는 사실상 더 문제가 됩니다.
주가하락 » 담보비율 하락 » 반대매매 발생 » 시장가 매도 » 주가 하락 » 패닉셀 » 연쇄하락
신용비율은 10% 이상만 되면 반대매매가 매우 높다고 평가하고 있는 상황이고, 사실상 지금 대형주 포함 상당히 위험한 상황입니다.
내일 당장 올라가더라도, 이런 흐름에는 돈을 무조건 지켜야합니다.
이런 상황에서 바닥 잡겠다고 떨어지는 칼날을 절대 쥐지 마십시오.