요즘 2027년 코인 과세가 시작된다면 투자 포트폴리오를 어떻게 바꿀까 고민하며 배당주랑 커브드콜에 관한 내용을 찾아보고 있는데요
마침 트위터 알고리즘에 2억으로 JEPI(JPMorgan Equity Premium Income ETF) 사서 월 150~200 배당 받으면서 산다는 파이어족이라는 글이 뜨더라고요
본문 내용은 너무 디씨 특유의 맵고 한심한 글이라 생각해서 넘기고 JEPI에 대한 내용을 더 찾아보았습니다.
1️⃣ JEPI 배당 구조
- 보유 주식을 바탕으로 콜옵션 프리미엄 매도를 통해 배당 지급
- 배당률은 연 환상 대략 6~9% 수준이고 고정 배당이 아닌 매월 금액이 달라짐
- 옵션 프리미엄이 커질수록 배당이 오르고 변동성이 낮아지면 배당이 내려감
2️⃣ JEPI 장점
- 월배당과 높은 수익률 때문에 은퇴한 사람들의 생활비 목적 투자에 자주 사용
- 옵션 프리미엄 덕분에 변동성이 낮고 하락장 방어력이 좋음
- 매월 현금으로 복리 구조를 만들기 쉬움
3️⃣ JEPI 단점
- 대다수 커브드콜의 치명적인 단점인데 상승장에서 수익이 제한되기 때문에 장기적으로 S&P 대비 총수익률 열세
- 배당이 일정하지 않아서 변동성이 낮아지면 배당 급감
- 미국 ETF는 매매수익과 배당소득 모두 세금으로 15.4%를 원천징수하기 때문에 국내 금융소득종합과세 대상
결론적으로 JEPI는 자산을 불리는 ETF가 아니라 자산을 현금으로 바꾸는 ETF라고 챗지피티가 요약해주네요
더 찾아보니까 이럴거면 국내에서 운용하는 TIGER 미국S&P500커버드콜 ETF, KODEX 미국S&P500커버드콜 ETF를 사는게 매매차익 세금은 안내고 배당 부분만 세금 내면 되는거라 더 효율적이라고 합니다.
다들 코인 투자 과세 시작 이후 어떻게 먹고살건지 포트폴리오 고민 해보는 시간 천천히 가져보시면 좋을 것 같네요
저 같은 경우 주식을 본격적으로 시작하더라도 50%는 현금 받아먹을 수 있는 배당주에 넣어보고 싶어서 찾아보는데 결국 상승장에선 상방텀이 막혀있고 하락장에선 원금 녹이면서 버텨야되는 구조라 코인처럼 USDT 넣고 10% 이자받는게 얼마나 소중한건지 부쩍 깨닫고 있습니다.
#JEPI